Reversão à média com Bandas de Bollinger do Gunbot: 47 de 90 segmentos lucrativos, drawdown máximo 28.8%

Aposta na reversão à média das Bandas de Bollinger: compra abaixo da banda inferior, vende na banda superior; rende em mercado lateral, mas perde em tendências prolongadas.

A reversão à média com Bandas de Bollinger do Gunbot em BTCUSDT 15m, em 90 backtests, teve 47 segmentos lucrativos, 0 segmentos liquidados, mediana de retorno por segmento +0.5%, drawdown máximo 28.8%. Ela não busca lucros extraordinários em um único segmento; equilibra pequenos ganhos com perdas individuais maiores. A primeira coisa a observar não é o número de segmentos lucrativos, mas se a mediana de retorno e o drawdown máximo são aceitáveis. Estes 90 não são amostras independentes, mas o mesmo conjunto de dados dividido em 6 janelas não sobrepostas, repetido por 15 rodadas, com os limites aleatoriamente perturbados em cada rodada. Mediana de retorno por segmento +0.5%, máximo +19.6%, mínimo -20.8%; segmentos lucrativos 47/90; liquidações 0 segmento. Melhor segmento: rodada 9, segmento 4, 2026-03-03 → 2026-05-26, +19.6%, com drawdown máximo desse segmento 10.1%; pior segmento: rodada 4, segmento 1, 2025-09-01 → 2025-11-21, -20.8%, com drawdown máximo desse segmento 28.8%. No mesmo período, o retorno médio por segmento de comprar e manter foi -1.8%. A mediana da estratégia +0.5% é ligeiramente superior à média do benchmark, mas uma é mediana e a outra é média, então não pode ser diretamente tratada como superação; o pior segmento -20.8% também mostra que ela não é suave o tempo todo. Ela aposta que, após o preço se desviar de curto prazo das bandas superior ou inferior de Bollinger, provavelmente voltará à banda média ou à média, lucrando com a reversão e não com a continuação de tendência. Lucro médio por operação $707, perda média por operação $1,398, o que significa que a lucratividade depende de uma taxa de acerto relativamente alta para cobrir perdas individuais maiores; se a taxa de acerto cair, algumas perdas do nível de $1,398 engolirão vários ganhos de $707. O ambiente mais confortável é a oscilação em range, com o preço cruzando repetidamente as bandas e revertendo; o mais desconfortável é a tendência unidirecional, em que, após entrar contra a tendência, o preço não reverte e as perdas se acumulam rapidamente. Falsos rompimentos após contração de baixa volatilidade, e expansão repentina de volatilidade, também fazem com que haja muitos sinais mas espaço insuficiente, elevando a proporção de custos. A origem dos parâmetros também deve ser descontada: interval, bb_period, bb_stddev, position.value, stopPercent não foram dados no texto original e são preenchidos conforme convenção do setor; position_value foi corrigido de inventário de 50000→100000 para posição cheia, e o restante copiado do original. Portanto, esta não é uma reprodução dos parâmetros exatos da estratégia original; mudar parâmetros ou o tratamento de posição pode alterar as conclusões. Entre os 90 cortes, o melhor é +19.6% e o pior é -20.8%, mostrando que, ao mudar o ponto de início e de fim, a conclusão muda de rosto completamente; isso é um sinal de sensibilidade ao corte e risco de overfitting. Uma limitação mais honesta é que as 90 vezes compartilham os mesmos dados históricos, não são 90 amostras de mercado independentes; a seed aleatória já está armazenada no banco de dados, e a mesma seed pode reproduzir exatamente os mesmos 90 cortes, mas o que é reproduzido são os cortes, não os parâmetros exatos da estratégia original. A amostra cobre pelo menos 2025-09 a 2026-05; períodos mais longos não são cobertos. 0 segmento liquidado apenas significa que este backtest não foi a zero, não significa que não há risco em condições extremas de mercado; o drawdown máximo de 28.8% é um número que já ocorreu. Este conteúdo é uma reprodução e verificação de dados históricos e não constitui aconselhamento de investimento; esta plataforma não recomenda, classifica nem ranqueia.