Calculadora de Risco de Ruína [Ferramenta Gratuita]
Estime a probabilidade de uma sequência de perdas esgotar sua conta antes que ela possa se recuperar. Torne o número de sobrevivência explícito antes de aumentar seu risco por operação.
Aviso legal: Negociar instrumentos financeiros envolve risco e todo o conteúdo desta página é fornecido apenas para fins educacionais. Nada aqui constitui aconselhamento financeiro ou recomendação de compra ou venda de qualquer instrumento.
Risco de Ruína
0.00%
Como isso é calculado?
RoR = ((1 − edge) ÷ (1 + edge)) ^ riskUnits
edge = WinRate × R − (1 − WinRate)
riskUnits = Max Drawdown ÷ Risk per Trade
Ler o guia completo
Cada parâmetro, fórmula e exemplo — a referência completa desta ferramenta.
O que é risco de ruína?
O risco de ruína estima a probabilidade de que uma sequência de operações perdedoras esgote sua conta a ponto de você não conseguir continuar operando. É a métrica que mantém honestas estratégias de outra forma lucrativas: mesmo uma abordagem com expectativa positiva pode quebrar se o dimensionamento da posição for muito agressivo ou se uma longa sequência de perdas chegar cedo. O cálculo combina sua taxa de acerto, o retorno e a fração arriscada por operação em um único número de alerta — e torna explícito o argumento para manter pequeno o risco por operação.
Os conceitos-chave
Ruína
O saldo da conta caindo para um nível igual ou inferior àquele em que a operação não pode mais continuar.
Sequência de perdas
Operações perdedoras consecutivas, que o risco de ruína modela explicitamente.
Ligação com Kelly
O excesso de tamanho acelera a ruína; o tamanho reduzido diminui a probabilidade, mas também reduz o crescimento.
Um exemplo com números reais
- 1
Insira o perfil da estratégia
Sua estratégia ganha 55% das operações com um retorno de 1:1, e você arrisca 5% da conta em cada operação.
- 2
Deixe o modelo rodar
O modelo estima a probabilidade de que uma sequência de perdas esgote a conta antes da recuperação.
- 3
Leia o alerta
Com 5% por operação, o risco de ruína é desconfortavelmente alto — uma sequência modesta de 20 perdas poderia cortar a conta pela metade.
- 4
Reduza o risco por operação
Cortar o risco para 1% por operação torna a ruína muito menos provável, porque cada perda remove uma fatia muito menor da conta.
Como usar
Insira a taxa de acerto e o retorno
As características esperadas da sua estratégia.
Insira o risco por operação
A fração arriscada em cada operação, ou a perda fixa.
Leia a probabilidade de ruína
A chance estimada de esgotar a conta.
A fórmula, passo a passo
Risco de ruína
R = ((1 − Edge) ÷ (1 + Edge)) ^ Sessions
Para um modelo simplificado de fração constante.
Erros que os traders cometem
✗ Acreditar que a expectativa positiva garante a sobrevivência
✓A expectativa é uma média; a ruína diz respeito à pior sequência que pode chegar primeiro. Uma longa sequência de perdas no início pode acabar com uma conta que teria vencido com o tempo.
✗ Dimensionar posições agressivamente porque 'a vantagem é real'
✓O excesso de tamanho é precisamente como estratégias com vantagem positiva quebram. A vantagem merece apostas pequenas e disciplinadas.
✗ Confiar na probabilidade estimada como exata
✓O modelo depende da sua taxa de acerto e do retorno, ambos estimativas. Trate o número como um sinal de alerta, não como uma previsão precisa.
Quando esta ferramenta se aplica — e quando não
Use quando
- ✓Antes de aumentar o tamanho da posição, para quantificar o que o risco extra faz com as chances de sobrevivência.
- ✓Ao escolher uma porcentagem de risco por operação para uma nova estratégia.
- ✓Como verificação intuitiva quando o backtest de uma estratégia parece tentador.
Evite quando
- ✗Operar uma estratégia cuja probabilidade de ruína você se recusa a calcular.
- ✗Ler um risco de ruína baixo como permissão para abandonar os stop losses.
- ✗Tratar o número como estático — ele muda a cada entrada.
Dicas que realmente ajudam
Mire em um risco de ruína próximo de zero
A maioria dos traders disciplinados quer chances de sobrevivência próximas da certeza. Se o modelo mostra um risco de ruína significativo no seu tamanho atual, isso é um sinal para reduzir.
Recalcule quando sua estimativa de vantagem mudar
Se sua taxa de acerto cair na operação ao vivo, seu risco de ruína pode disparar. Revisite o número com dados atualizados.
Use-o antes de adicionar capital
Uma estratégia pode sobreviver em um tamanho e ruir em outro. Rode o modelo novamente antes de aumentar a escala.
Ferramentas relacionadas e próximos passos
Perguntas frequentes
Qual é um risco de ruína aceitável?▾
Muitos buscam algo próximo de zero. A tolerância exata é pessoal, mas o ponto é tornar o número explícito antes de aumentar o risco.
Uma expectativa positiva é suficiente para evitar a ruína?▾
Não. A expectativa é uma média ao longo de muitas operações; a ruína diz respeito à pior sequência que pode ocorrer antes que a média se concretize. Uma longa sequência de perdas no início pode arruinar uma conta que teria sido lucrativa em uma amostra suficientemente longa.
Como o tamanho da posição afeta o risco de ruína?▾
Direta e fortemente. Quanto maior a fração da conta arriscada por operação, menos perdas consecutivas são necessárias para chegar à ruína — então um dimensionamento pequeno e disciplinado é a maior alavanca isolada para a sobrevivência.
Por que o risco de ruína é uma probabilidade e não uma certeza?▾
Porque a ordem e o agrupamento de ganhos e perdas são aleatórios. O modelo estima a chance de uma sequência ruinosa dadas as suas entradas; ele não pode dizer se essa sequência realmente ocorrerá.
Quais entradas mais importam para a estimativa?▾
A taxa de acerto, a razão de retorno e a fração arriscada por operação. Pequenos erros na taxa de acerto produzem grandes erros na probabilidade de ruína, então seja conservador com suas entradas.
Pronto para validar sua primeira estratégia?
Coloque a estratégia de outra pessoa — ou a sua própria ideia — nos dados reais. Grátis para começar, sem cartão.
Sem cartão de crédito · 50 créditos grátis ao se cadastrar
O risco de ruína é um modelo probabilístico com suposições simplificadoras, não uma previsão precisa de resultados.
Disclaimer: The tools and content on this site are provided for educational purposes only and do not constitute investment advice. Trading and investing involve a substantial risk of loss, and past performance does not guarantee future results.