BTC Daily Ichimoku Cloud Trend Following：90段中61段が利益、最大ドローダウン50.2%

MACDのゴールデンクロス後のトレンド継続に賭ける：GCで入りDCで手仕舞い。一方向トレンドでは機能するが、レンジでは往復ビンタになる。

結論から言うと、BTC Daily Ichimoku Cloud Trend Following は天井と底を予測して儲けるのではなく、トレンドがいったん形成されれば継続することを賭け、雲帯とモメンタムで方向をフィルタリングし、一方向の相場で利益を伸ばす。90回の分割のうち61段が利益、0段が清算で、ただし最大ドローダウンは50.2%に達し、最悪段のリターンは-44.9%だった——比較的大きな段の利益を捉えられる一方、深いドローダウンを耐えなければならないトレンド戦略であり、低リスク戦略ではない。 データ自体は非常に率直だ。90段のバックテストでは、段リターンの中央値は+12.3%、最高は+358.1%、最低は-44.9%；最良段は2020-01-01から2021-03-23で、段リターンは+358.1%、その段の最大ドローダウンは21.3%；最悪段は2021-01-07から2022-06-30で、段リターンは-44.9%、その段の最大ドローダウンは50.2%。1取引あたりの平均利益は$22,401、平均損失は$5,175で、金額ベースでは利益が損失を大きく上回り、収益構造が「少数の大きな利益段がより多くの小さな損失段をカバーする」方向に偏っていることを示す。ただし利益段が61/90ということは、かなりの割合の分割が依然として儲かっていないということであり、最高段だけを見てはいけない。 「何もしない」と並べて見ると、結論はかなり冷静になる。同期間の買い持ちの各段リターン平均は+107.4%で、戦略の段リターン中央値は+12.3%にすぎない；2020年初頭から2021年初頭のような一方向上昇の段に切ったときだけ、+358.1%という突出した結果を出した。言い換えれば、この戦略はトレンドが順調なときには明らかに先行する可能性があるが、普通の分割では、その中央値のパフォーマンスは「保有より良い」という判断を支持しない。読者が最も注目すべき2つの数字は、段リターン中央値+12.3%と最大ドローダウン50.2%だ：前者は典型的な分割でどれだけ得られるかを、後者はそれらのリターンのためにどれだけの口座変動を耐えなければならないかを示す。 その弱点も明確だ。トレンドフォローが最も恐れるのはレンジ相場と低ボラティリティだ：雲帯やMACD、CMFのようなフィルター条件は方向が繰り返すときに遅行シグナルを出しやすく、確認した時点では価格はすでに一定幅動いており、その後のドローダウンで退出がトリガーされ、連続的な小さな損失が形成される。最悪段は2021年初頭から2022年中ごろをカバーし、ちょうど高値圏の転換と下降トレンドを経験しており、段リターン-44.9%、ドローダウン50.2%は、トレンド転換と反復的な値動きの下でのストレステストだ。パラメータ感度も潜在的なリスクだ：速い/遅い移動平均、シグナル線、CMF期間、雲帯期間が少し変わるだけで、シグナル密度と退出タイミングが変わる。 方法上、さらに2点を説明しなければならない。第一に、この90回のバックテストは同一データの90の異なる分割であり、90の独立サンプルではない。分割同士は相場を共有しており、統計的に90回の独立実験として扱うことはできない。第二に、macd_params_fast_12、macd_params_slow_26、macd_params_signal_9、cmf_period_20、ichimoku_periods_9_26_52というパラメータ群は原文に記載がなく、業界慣行に従って補填したもので、それ以外は原文を踏襲した；言い換えれば、パラメータの出所自体に不確実性があり、結論はパラメータ値に敏感だ。ランダムシードはデータベースに保存済みで、同じseedで同じ90回の分割を再現できるが、これは分割の再現性を保証するだけで、戦略が将来有効であることを意味しない。 本内容は歴史データの再現検証であり、投資助言を構成しない。本プラットフォームは推奨、格付け、ランキングを行わない。